O Ibovespa decidiu agraciar os coletinhos da Faria Lima com a primeira semana positiva desde que os fogos rolaram em Copacabana. No dia, a alta foi de 0,62%, a 127.868 pontos. Na semana, 1,04%.
A subida de hoje foi cortesia das pesos-pesados da bolsa, VALE3 (1,67%) e PETR4 (1,73%), que, juntas, têm peso de 25% no Ibovespa. Um IPCA-15 abaixo do esperado também ajudou.
A Gol foi barrada no baile de altas, naturalmente. A aérea, que entrou ontem com seu pedido de recuperação judicial nos EUA, viu GOLL4 cair 8,07%. (mais sobre isso em instantes).
Já Wall Street terminou o dia sem sorrir, nem chorar. Está mais para uma leve carranca. Depois do núcleo de inflação favorito do Fed vir sem grandes surpresas, o S&P 500 fechou estável (-0,07%). E a Nasdaq caiu 0,36% (veremos mais sobre lá embaixo).
E vamos aos destaques do dia.
VALE3 (1,67%) e PETR4 (1,73%)
Depois de sangrar 2,02% na quarta, VALE3 recuperou parte das perdas. Alta de 1,67%, “graças” Guido Mantega. Na quinta, correu a notícia de que Lula estaria tentando emplacar seu ex-Ministro da Fazenda como o próximo CEO da companhia — já que o contrato de Eduardo Bartolomeo, atual ocupante do cargo, termina em 31 de maio.
A possibilidade de interferência política reacendeu memórias traumáticas de 2011, quando Lula conseguiu retirar Roger Agnelli da presidência da companhia. Na tarde de hoje, porém, a coluna Painel, da Folha, afirmou que o governo desistiu da ideia. E que Mantega deve divulgar uma carta ainda hoje dizendo que não pretende ocupar algum na Vale.
Foi música para os ouvidos do mercado.
Já a alta de 1,73% em PETR4 acompanhou o Brent, que fechou em alta após novos avanços dos Houthis. Desta vez, o grupo rebelde atacou um navio localizado perto do Golfo de Aden, que fica na costa do Iêmen. As tensões crescentes na região acendem preocupações sobre a oferta da commodity, e o barril fechou em alta de 1,21%, a US$ 82,95.
Inclusive, com o anúncio de estímulos chineses e a redução dos estoques de petróleo nos EUA, o Brent fechou a semana em alta de 6,24%.
GOLL4: -8,07%
A Gol entrou com seu pedido de recuperação judicial nos EUA porque boa parte de sua dívida está com credores estrangeiros – metade dos R$ 20 bilhões é com empresas arrendadoras de aeronaves, por exemplo.
No começo da tarde de hoje, a Corte de Falência do Distrito Sul de Nova York acatou o pedido de entrada no Chapter 11 (a ferramenta gringa de RJ). Com isso, a empresa inicia o processo para reestruturar suas dívidas sob proteção da Justiça americana – nenhum credor pode exigir pagamento imediato; terá de negociar.
Depois disso, a companhia ainda pediu permissão ao judiciário para fazer um empréstimo de US$ 950 milhões, na modalidade “DIP” — que é específica para empresas com situação financeira debilitada.
Essa estratégia não é novidade para o setor. A Latam, companhia aérea chilena, também entrou com um pedido de Chapter 11 em maio de 2020 e, após dois anos, voltou a operar normalmente.
Inflação aqui e lá
O IPCA-15 de janeiro foi de 0,31%, uma queda em relação aos 0,40% medidos em dezembro e bem abaixo das projeções de analistas (0,47%). Em 12 meses, a variação é de 4,47% — contra 4,72% de dezembro e 4,63% esperados.
Bom para os juros futuros, que fecharam a sexta com uma bem-vinda queda por toda a curva temporal. Mas o impacto nos juros dos títulos de inflação foi limitado. O IPCA+2035, por exemplo, apenas oscilou de 5,60% para 5,59%.
Nos Estados Unidos, o núcleo da inflação medida pelo PCE fechou 2023 a 2,9%. O número ficou um pouco abaixo da projeção anual do mercado, de 3%.
A evolução do índice, que baliza a meta de inflação do Fed (2%) pode afetar os próximos passos da autoridade monetária em relação ao início dos cortes na taxa de juros. E o dado veio inegavelmente positivo: esse é o menor nível que o PCE atinge desde 2021.
Apesar disso, como o índice veio basicamente em linha com a expectativa, ele não foi suficiente para suscitar nenhum movimento firme em Wall Street – que passou por alguma realização de lucros: ontem, o S&P 500 tinha renovado seu recorde histórico de pontuação pela quinta vez seguida.
Investidores por lá também já sedimentaram os ânimos em relação à próxima reunião do Fed: atualmente, mais de 50% do mercado acredita que a taxa de juros se manterá no mesmo patamar de 5,25% a 5,5% na reunião de março (no final de dezembro, eram apenas 25%).
Bom, agora sextou. Até a semana que vem 🙂
MAIORES ALTAS
Usiminas (USIM5): 5,20%
CSN Mineração (CMIN3): 2,40%
Petrobras ON (PETR3): 2,19%
Suzano (SUZB3): 2,04%
CPFL Energia (CPFE3): 2,04%
MAIORES BAIXAS
Gol (GOLL4): -8,07%
CVC (CVCB3): -4,36%
Localiza (RENT3): -3,63%
Casas Bahia (BHIA3): -2,47%
Atacadão (CRFB3): -2,46%
Ibovespa: 0,62%, a 128.967 pontos. Na semana, 1,04%
Em Nova York
S&P 500: -0,07%, a 4.890 pontos
Nasdaq: -0,36%, a 15.455 pontos
Dow Jones: 0,16%, a 38.109 pontos
Dólar: -0,24%, a R$ 4,9110
Petróleo
Brent: 1,21%, a US$ 82,95. Na semana, 6,24%.
WTI: 0,84%, a US$ 78,01. Na semana, 6,5%
Minério de ferro: -0,10%, a US$ 139,47.por tonelada na bolsa de Dalian (China)
